国际钢市面临下滑压力

□兰格钢铁信息研究中心林桂乐
    随着中国国内粗钢产量的不断攀升以及国内钢材价格的持续下滑，全球钢材市场正面临较大下滑压力。欧洲夏休结束之后，钢价并没有因为走出季节性淡季转而上行，而在出口市场并不景气和进口资源价格下行的压力下略有下滑，为了应对钢价的下滑，欧洲钢厂可能会采取反倾销抵制外来资源和限产减少供应等有力措施；前期一直保持价格上扬姿态的北美市场也正面临越来越多的进口资源压力，热卷市场行情有所下滑；亚洲市场，价格下滑仍在持续。整体来看，国际钢材市场面临较大的下滑压力，预计短期这一趋势仍会维持。
欧洲市场价格下滑
    在欧洲，扁平材市场行情有所下滑。目前北欧热卷、冷卷的主流市场价格分别为430欧元（每吨，下同）、485欧元，分别下滑5欧元、10欧元。欧洲长材价格也出现下滑。土耳其出口商将11月份排产的小型棒材出口报价下调最多20美元至545~550美元，但据称买家正等待价格降至535~540美元。土耳其钢厂的线材出口报价为470~480美元，下滑了5~10美元。
    欧洲市场价格下滑，主要受内外两方面因素的影响。从欧洲内部需求来看，需求状况仍未明显地好转。欧洲钢铁业组织Eurofer在10月22日公布的一份市场预测报告中表示，尽管经济在第三季度露出了复苏迹象，欧盟钢铁市场可能不会很快恢复生机。欧洲钢铁需求在上半年年同比下挫45%，第三季度降幅32%。Eurofer预计2009年钢铁工业产量指数将下挫18.2%，在2010年第一季度下滑0.4%后，将于第二季度才能增长1%。从外部市场来看，尽管亚洲钢材需求有所恢复，但是中国钢材产量不断增加导致亚洲钢价处于下滑格局，因此欧洲市场不但难以得到出口市场的需求支撑，反而承受来自亚洲进口资源的低价压力。中国板卷市场大幅下跌后，出口欧洲市场开始具有竞争力，对欧洲市场还是带来很大冲击。这种影响在长材市场更加明显。在土耳其，长材资源流入欧洲的不多，但其报价下滑对南欧长材的出口市场影响较大，预计南欧、北非和地中海地区的长材市场将很快开始下滑。由于废钢价格持续下滑，后期土耳其钢厂还有下调空间。
北美市场压力凸显
    前期北美钢厂持续上调钢材价格和持续复产，同时也使得北美的市场风险不断增加。目前已经导致北美钢材价格出现下滑势头。扁平材市场，美国热卷市场下滑，目前的主流市场价格为550美元，周环比下滑10美元，比一个月前下滑30美元。不过，不久前美国中厚板市场价格仍上涨20美元，至640美元。长材市场也不乐观，近期，纽柯钢公司宣布将螺纹钢、小型材和结构型材的现货价格下调30美元，预计后期美国其他钢厂将跟随纽柯降价。
    北美市场目前呈现出以下几个特点。一是钢厂的挂牌价远高于市场的成交价，倒挂现象普遍存在，比如目前热卷市场成交价在550美元，而主流钢厂的出厂价高达780美元；二是钢厂持续复产，导致市场供应持续增加，库存量持续增高，目前北美钢厂的产能利用率已经恢复到60%以上的水平，9月末美国金属服务中心的钢材库存达到579万吨，环比8月末增长3%，但同比仍然下降45.7%，这是自从2008年8月份金融危机暴发以来，首次出现环比增长。尽管如此，北美的进口资源压力依旧不明显，供需状况基本平衡。
亚洲市场依旧低迷
    亚洲市场依旧表现低迷。中国国内钢价仍未摆脱下滑局面，中国钢材出口价格仍在走低。最近中国12月发货的普通热卷出口韩国报价继续下滑。华东某钢厂的热卷报价为465~470美元(cfr)，该钢厂热卷11月发货的报价为510美元，华东另一家钢厂的热卷报价为480美元，有一定成交。最近中国对韩12月发货的厚板报价也在下滑，南方某钢厂的报价为490美元(CFR)，之前11月份发货的厚板报价为530美元，此后下滑到505美元，最近报价下滑到490美元。
    在中国台湾，本周出台的12月内销盘价，平均跌幅4.45%，其中中厚板下调951元新台币，热轧板卷下调1481元新台币，冷轧板卷、电工钢、电镀镀锌板下调1000元新台币，热浸镀锌板下调956元新台币。
    在越南，近期钢材价格继续大幅下滑，近期越南钢铁总公司正式下调钢材价格：线材1127万~1142万盾，下调20万盾。尽管如此，越南国内市场钢材价格仍比进口钢铁价高出30万~50万盾。
    在韩国，韩国H型钢市场持续走软，价格再次下降，最近下滑了1万~2万韩元。目前现代钢铁产H型钢市场价格为86万~88万韩元，东国制钢为84万~86万韩元。进口资源为72万~77万韩元。经销商表示，“资金不足的经销商加大销售力度，价格持续下滑”，他还表示：“部分经销商的进口库存资源报价仅60万韩元，主要是中国产品。”
    此外，东南亚方坯进口市场继续下滑，目前土耳其和独联体方坯的报价为470~480美元（CFR），而一个月前的报价还保持在490~500美元（CFR）。最近中国台湾方坯出口到越南的成交价格为470美元（CFR）。当地市场人士表示，由于中国市场持续下滑以及最近国际废钢价格下跌，东南亚方坯进口市场也跟随进入调整期。
    综上所述，国际钢材市场正步入一个压力较大的调整阶段，短期内形势难言乐观。